Понятие Short Squeeze на примере рынка криптовалют

Порочный круг для медведей именуется «шорт сквиз» (от англ. «short squeeze») – короткое сжатие. Чтобы не оказаться в ловушке, участник рынка должен понимать принцип работы коротких позиций, видеть потенциальный «шорт сквиз». Опытные трейдеры знают, как получить прибыль при коротком сжатии.

Понятие Short Squeeze

Когда цена акции или валюты начинает резко расти, трейдеры, играющие на понижение, попадают в ловушку. Они срочно выкупают рыночный актив для закрытия коротких позиций, чтобы минимизировать потери. Это провоцирует еще больший рост цен. Шортовые спекулянты, оставшиеся в незакрытых позициях, несут огромные убытки, так как цена продолжает увеличиваться.

Определение и разбор примеров

Приемом рыночной манипуляции «шорт-сквиз» часто пользуются крупные инвесторы. Они выкупают перепроданный криптоактив, стимулируя сильное увеличение его стоимости. После чего обычно следует спад рыночной цены до прежних значений. Преднамеренное создание таких ситуаций на обычных фондовых биржах приводит к уголовной ответственности, но не в криптовалютной отрасли.

Пояснение к понятию

Криптовалютный рынок только начал входить в стадию «зрелости», поэтому подвержен манипуляциям. Влияние отдельных участников торгов имеет большую силу. На новости, экономические и политические события крипторынок реагирует, но не так явно. Существует привязка к динамике биткоина, поэтому события на рынке сложно прогнозировать по фундаментальным факторам.

По мере развития криптовалютной торговли прибавилось количество «коротышей» или трейдеров, пользующихся на «медвежьем» рынке короткими позициями. Увеличение таких сделок создает угрозу «short squeeze». Позиции «шорт» в торговле BTC ставят рекорды. Многие эксперты в области трейдинга советуют воздерживаться от торговли, если не сформирован устойчивый тренд.

Шорт сквиз биткоина 02.04.2019

2 апреля bitcoin пробил важный уровень сопротивления – $4 200. На основных торговых площадках произошел short squeeze, что усилило восходящее движение главной криптовалюты до $4 849. Изменились технические индикаторы. Вслед за BTC на 6% подорожали Ethereum и XRP. Объемы торгов выросли на 50% и увеличились до 48 миллиардов.

За несколько часов стоимость биткоина возросла на 15%, затем он откатился до $4 652.

Рост на 15%

Апрельский шорт-сквиз на годовом графике BTC выглядит следующим образом:

Апрельский Short Squeeze

Итак, прорывом $4 200 завершился тренд на понижение, длившийся 16 месяцев. Шорт-сквиз на биржах подстегнул дальнейшее увеличение цен BTC. Эксперты называли разные причины скачка, среди них:

  • позитивные новости, которые стимулировали инвесторов;
  • крупные вливания от азиатских фондов вблизи значимого уровня цен, покупки стимулировали выход из коротких позиций.

Резкий рост биткоина 14.05.2019

Ночью 14 мая главная криптомонета выросла за сутки на 17%, пробив отметку в $8 213 впервые с августа 2018. Альтернативные валюты также подорожали: Ethereum на 13%, XRP – 22%, Bitcoin Cash на 15%.

Эксперты по BTC объясняли майские колебания следующими причинами:

  • действия спекулянтов, например, большие игроки за 2 часа 12 мая провели сделки с биткоином на сумму около 100 миллионов;
  • лоббирование выступлений политиков США против криптовалюты в целях поддержания стоимости;
  • новый виток американско-китайской торговой войны подогрел интерес инвесторов к крипте.

Рост стоимости bitcoin в период 14-15 мая можно увидеть на графике:

Рост Bitcoin в мае

Специалист по крипте Алекс де Фриз связал резкое увеличение спроса с проблемами на торговой площадке Bitfinex. Прокуратура США подала судебный иск на биржу, финансовая отчетность которой не сошлась на 850 миллионов. Паника на Bitfinex спровоцировала массовый вывод средств через покупку биткоинов.

Завышенный спрос в сочетании с низкой ликвидностью BTC направил рынок в сторону увеличения. Одновременно с этим возник short squeeze, шортисты выходили из коротких позиций, выкупая криптомонету по завышенной цене. Bitfinex объявила, что закрыла дыру в отчетности с помощью биржевого предложения Алекс де Фризэкономист.

Выдавливание позиций в июне и июле 2019

Летом 2019 года цена биткоина сильно колеблется. Стремительные взлеты и снижения аналитики связывают с действиями крупных игроков и самих бирж. С помощью маневра «short squeeze» они вытеснили держателей коротких позиций в BTC.

Резкий пик взлета и падения цены наблюдался 26 июня 2019 года:

Июньский всплеск

Известный специалист по криптовалюте и инвестор Билли Ву подчеркивает, что шорт-сквиз без настоящих инвесторов чрезвычайно выгоден. Выдавливание «шортистов» прекращается, когда большинство трейдеров переключаются на лонги.

Трейдинг во время short squeeze

В ближайшей перспективе ожидается не один short squeeze, так как криптовалютный рынок отличается высокой волатильностью. Профессиональные инвесторы рекомендуют в этот период дожидаться восстановления здоровых трендов на покупку, когда искусственный памп улетучивается, курсовая стоимость актива корректируется, возобновляются сделки на бычьем рынке.

Малоопытные «шортисты» оказываются в убытке из-за short squeeze, так как его сложно предсказать. Сам по себе высокий показатель коротких позиций не означает, что далее последует рост или снижение курса. Стоит обращать внимание на серьезное увеличение объема на графике, периоды сильного бычьего движения, закрытие позиций в шорте, появление фейков для загона медведей в ловушки.

Наработать опыт сделок в период шорт сквиз помогут следующие рекомендации:

  • применять внутридневные и краткосрочные стратегии;
  • подготовить список активов для входа в рынок в момент паники, использовать выдавливания как способ входа в тренд;
  • всегда следовать правилам риск-менеджмента;
  • принимать решения на основе живых графиков, например, TradingView.

TradingView

Прогнозировать выдавливание шортов можно на основе внутридневных фигур или сетапов с построенными пробоями. Трейдер должен следить за формацией флага, использовать «треугольник», стохастический осциллятор и другие фигуры.

Для шорта криптовалюты подойдут такие площадки, как Bitfinex, BitMEX, LedgerX, LIVECOIN, HitBTC.

Баннер Binance 700
Ссылка на основную публикацию